Бесплатная консультация
онлайн или в офисе в 132 городах России
Бесплатная консультация • 132 города
18.12.2025
780
Сохранить статью:
Нужно купить оборудование или автомобиль для бизнеса, но не хватает средств на единовременную оплату? Перед вами два основных пути финансирования — лизинг и кредит. На первый взгляд оба варианта помогают получить нужное имущество в рассрочку, но механизмы работы, условия и последствия различаются кардинально. Правильный выбор может сэкономить до 30% на налогах, а ошибка — привести к переплате и финансовым проблемам.
Для кого эта статья и что вы получите? Материал будет полезен предпринимателям, владельцам малого и среднего бизнеса, финансовым директорам, индивидуальным предпринимателям и всем, кто планирует покупку дорогостоящего имущества. Вы получите четкое понимание ключевых отличий между лизингом и кредитом, конкретные рекомендации для разных ситуаций и практические инструменты для принятия решения. Разберемся простыми словами, без сложных терминов.
Прежде чем сравнивать лизинг и кредит, важно понять суть каждого инструмента финансирования. Многие путают эти понятия или считают их взаимозаменяемыми, однако механизмы работы и правовая природа у них совершенно разные. Давайте разберемся, что представляет собой каждый вариант, как происходит взаимодействие участников сделки и в чем фундаментальная разница между этими способами получения имущества.
Лизинг — это долгосрочная аренда имущества с правом последующего выкупа. Представьте ситуацию, когда вам нужен дорогой станок для производства или грузовой автомобиль для бизнеса. Вы находите подходящую модель, а лизинговая компания покупает это имущество у производителя и передает вам в пользование. Вы платите ежемесячно, как за аренду, используете оборудование в работе, а через несколько лет получаете возможность выкупить его по остаточной стоимости.
Механизм работает следующим образом. Лизингополучатель выбирает нужное имущество — транспорт, оборудование или недвижимость. Лизинговая компания приобретает его за свои средства и становится собственником. Затем заключается договор финансовой аренды, по которому лизингополучатель получает право пользоваться имуществом и обязуется вносить регулярные платежи. В эти платежи включается стоимость имущества, вознаграждение лизинговой компании и дополнительные услуги.
Изображение подготовлено с помощью нейросетевых технологий
Правовые отношения регулируются Федеральным законом № 164-ФЗ "О финансовой аренде (лизинге)". Ключевой момент — имущество остается в собственности лизингодателя до момента полного выкупа. Это означает, что вы пользуетесь оборудованием или транспортом, но не можете продать его без согласия владельца. Зато получаете преимущества, о которых поговорим далее.
Лизинг подходит бизнесу, который хочет получить необходимое имущество без крупных единовременных трат. Вместо того чтобы замораживать оборотный капитал на покупку, компания распределяет платежи на несколько лет и сохраняет ликвидность.
Кредит — это заем денежных средств у банка под процент с обязательством вернуть сумму в установленный срок. В отличие от лизинга, где вы получаете конкретное имущество в пользование, при кредитовании банк выдает деньги, а вы сами решаете, на что их потратить. Механизм прост: подаете заявку, предоставляете документы, банк оценивает вашу платежеспособность и кредитную историю, после чего принимает решение о выдаче займа.
Существует два основных вида кредитов:
Ключевое отличие кредита от лизинга — вы получаете не имущество, а деньги. После одобрения заявки банк перечисляет сумму на ваш счет, вы покупаете нужное оборудование или транспорт и сразу становитесь его владельцем. Имущество может быть передано в залог банку как обеспечение возврата кредита, но юридически оно принадлежит вам с первого дня.
Теперь переходим к самому важному — детальному сравнению лизинга и кредита по параметрам, которые напрямую влияют на ваш выбор. Понимание этих различий поможет оценить, какой инструмент финансирования подходит именно вам. Рассмотрим десять ключевых отличий, начиная с права собственности и заканчивая последствиями при просрочке платежей. Каждый пункт содержит практические примеры и объяснение, как это отразится на вашем бизнесе или личных финансах.
Первое и главное отличие касается того, кому принадлежит приобретаемое имущество. При лизинге собственником остается лизинговая компания до момента полного выкупа. Вы выступаете в роли арендатора — пользуетесь оборудованием или транспортом, но не можете свободно распоряжаться им. Продать, подарить или передать в залог такое имущество без согласия лизингодателя невозможно. Любые серьезные модификации также требуют одобрения владельца.
Зато есть существенный плюс. Пока имущество не ваше, оно не стоит на балансе компании. Это означает экономию на налоге на имущество, который в отдельных регионах может быть весьма ощутимым. Для крупного оборудования или дорогостоящего транспорта эта экономия становится значительной статьей снижения расходов.
Изображение подготовлено с помощью нейросетевых технологий
При кредите ситуация обратная. Вы сразу становитесь полноценным собственником приобретенного имущества, хотя оно может находиться в залоге у банка как обеспечение кредита. Можете распоряжаться им по своему усмотрению — продать с согласия банка при наличии залога, модернизировать, использовать в качестве обеспечения для других сделок. Имущество отражается на балансе, и вы платите налог на имущество с первого дня владения.
Имущество окончательно становится вашим в лизинге после выплаты всех платежей и внесения выкупной стоимости. В кредите право собственности возникает сразу после покупки, а залог снимается после полного погашения займа.
Лизинг имеет узкую специализацию — он применяется только для финансирования конкретного имущества. Взять в лизинг можно транспорт, производственное оборудование, спецтехнику, коммерческую недвижимость. Получить деньги на пополнение оборотных средств или зарплату сотрудникам через лизинг невозможно. Это исключительно инструмент для приобретения материальных активов, которые будут использоваться в хозяйственной деятельности.
Кредит гораздо универсальнее. Целевой кредит привязан к конкретной покупке, но выбор шире — автомобиль, оборудование, недвижимость, ремонт помещений. Нецелевой кредит дает полную свободу — средства можно направить на любые бизнес-задачи или личные цели. Хотите купить оборудование — пожалуйста. Нужны деньги на маркетинг — не вопрос. Требуется закрыть кассовый разрыв — тоже можно.
Универсальность кредита становится его преимуществом, когда нужны средства не только на конкретную покупку, но и на сопутствующие расходы. Узкая специализация лизинга, напротив, подходит тем, кто точно знает, какое именно имущество необходимо бизнесу.
Получить одобрение по лизингу обычно проще, чем по кредиту. Лизинговые компании предъявляют более мягкие требования к документам — часто достаточно отчетности за 6-12 месяцев, а иногда и меньше для небольших сумм. Кредитная история проверяется, но не так строго. Наличие небольших просрочек в прошлом не станет автоматическим отказом.
Залог требуется не всегда. Поскольку лизингодатель остается собственником имущества, он несет меньший риск — в случае проблем с платежами имущество можно изъять. Это снижает требования к дополнительному обеспечению. Рассмотрение заявки занимает от одного до нескольких дней, особенно если речь о стандартных позициях вроде транспорта или типового оборудования.
Причина лояльности проста. Лизинговая компания владеет имуществом и контролирует ситуацию. Если платежи прекращаются, она забирает свою собственность. Риск потерь существенно ниже, чем при кредитовании, где банк может годами добиваться возврата средств через суд.
Кредит требует более серьезной подготовки. Банки запрашивают полный пакет документов — бухгалтерскую отчетность, налоговые декларации, справки о доходах, выписки по счетам. Проверка кредитной истории жесткая — любые просрочки, непогашенные займы или проблемные кредиты в прошлом снижают шансы на одобрение. Часто требуется залог недвижимости или ликвидного имущества, поручительство физических лиц.
Рассмотрение заявки длится дольше — от нескольких дней до нескольких недель. Банк тщательно изучает финансовое состояние заемщика, оценивает риски, проверяет обеспечение. Даже при полном пакете документов вам могут отказать, если банк посчитает риски неприемлемыми. Для стартапов и молодых компаний без кредитной истории получить банковский кредит особенно сложно.
На первый взгляд кажется, что кредит выгоднее — процентные ставки по кредитам обычно ниже, чем ставки удорожания по лизингу. Однако итоговая стоимость финансирования зависит от множества факторов, и здесь важно считать полную картину, а не только проценты.
При лизинге ставка удорожания действительно выше. Но лизинговые компании часто получают скидки от производителей и поставщиков, особенно на автомобили и популярные модели оборудования. Эти скидки могут достигать существенных сумм и частично компенсировать более высокую ставку. В платеж обычно включены дополнительные услуги — страхование имущества, постановка транспорта на учет, техническое обслуживание. Вам не нужно искать страховую компанию, договариваться об обслуживании — все организовано.
Для компаний на общей системе налогообложения главное преимущество — налоговая экономия. Лизинговые платежи полностью относятся на расходы, уменьшая налог на прибыль. НДС принимается к вычету. Отсутствие имущества на балансе экономит налог на имущество. Ускоренная амортизация после выкупа дает дополнительные налоговые льготы. В сумме экономия может превысить разницу в процентных ставках.
При кредите процентная ставка ниже, но все сопутствующие расходы ложатся на ваши плечи. Страхование КАСКО для автомобиля, страхование оборудования, техническое обслуживание, регистрационные действия — все это вы оплачиваете отдельно. Налоговые преимущества минимальны — только проценты по кредиту можно отнести на расходы при расчете налога на прибыль.
Как считать реальную выгоду? Нужно учитывать не только ставку, но и скидки от производителя, стоимость включенных услуг, налоговую экономию для бизнеса, первоначальный взнос, график платежей. Только комплексный расчет покажет истинную стоимость каждого варианта. Иногда лизинг с более высокой ставкой оказывается дешевле кредита благодаря совокупности факторов.
Для компаний на общей системе налогообложения лизинг предоставляет значительные налоговые льготы. Первое преимущество — экономия на НДС. Весь НДС, уплаченный в составе лизинговых платежей, принимается к вычету. Это сразу снижает фактическую стоимость финансирования.
Второе преимущество касается налога на прибыль. Лизинговые платежи полностью включаются в расходы компании, уменьшая налогооблагаемую базу. Чем выше платежи, тем больше экономия на налоге. Для оборудования стоимостью в несколько миллионов рублей эта экономия измеряется сотнями тысяч.
Третье преимущество — отсутствие налога на имущество. Пока имущество числится на балансе лизинговой компании, вы не платите налог на имущество организаций. Ставка этого налога зависит от региона, но может достигать значительных величин. Для дорогостоящих активов экономия существенная.
Четвертое преимущество — ускоренная амортизация после выкупа. Закон позволяет применять к лизинговому имуществу повышающий коэффициент амортизации до 3. Это означает, что после выкупа вы сможете быстрее списать стоимость имущества в расходы и получить дополнительную налоговую экономию.
Итоговая экономия на налогах при лизинге складывается из всех четырех составляющих и может достигать весьма внушительных сумм. Для компании, покупающей оборудование или транспорт, разница между лизингом и кредитом с учетом налогов часто перевешивает чашу весов в пользу лизинга, даже при более высокой ставке удорожания.
При кредите налоговые преимущества минимальны. В расходы можно включить только проценты по кредиту, что дает небольшую экономию на налоге на прибыль. Никакой экономии на НДС нет. Имущество стоит на балансе, значит, вы платите налог на имущество. Амортизация идет по обычным правилам без повышающих коэффициентов.
Важное уточнение. Налоговые преимущества лизинга работают только для организаций на общей системе налогообложения. Если ваша компания применяет упрощенную систему, где нет НДС и налога на прибыль, или вы индивидуальный предприниматель, или физическое лицо — эти льготы для вас недоступны. В таком случае кредит с более низкой ставкой может оказаться выгоднее.
Абстрактное сравнение помогает понять различия, но не дает ответа на главный вопрос — что выбрать именно вам? Давайте рассмотрим конкретные ситуации, когда один вариант финансирования становится явно выгоднее другого. Здесь вы найдете практические рекомендации для разных типов бизнеса и покупателей, примеры расчетов и объяснение, как работает налоговая экономия. Эта информация поможет принять взвешенное решение, основанное не на общих словах, а на вашей реальной ситуации.
Чтобы понять, что выгоднее в вашей конкретной ситуации, нужно считать не только процентную ставку, но и все сопутствующие факторы. Рассмотрим принцип расчета на условных примерах.
Пример 1. Покупка производственного оборудования для бизнеса на ОСН. Представим, что компании нужно оборудование стоимостью около 3 миллионов рублей. При лизинге ставка удорожания выше, допустим, ежемесячные платежи больше, чем при кредите. Однако благодаря налоговой экономии картина меняется.
Компания на ОСН получает вычет НДС из каждого лизингового платежа. Вся сумма платежей уменьшает налогооблагаемую базу по налогу на прибыль. Имущество не стоит на балансе, значит, нет налога на имущество. После выкупа можно применить ускоренную амортизацию. В итоге налоговая экономия может составить значительную сумму, которая перекрывает разницу в ставках.
Изображение подготовлено с помощью нейросетевых технологий
При кредите вы платите меньше процентов, но получаете минимальную налоговую выгоду — только проценты относятся на расходы. Имущество на балансе, платите налог на имущество. Амортизация стандартная. Если посчитать полную стоимость с учетом налогов, лизинг может оказаться дешевле.
Пример 2. Покупка автомобиля для физического лица. Допустим, человеку нужен автомобиль стоимостью около 2 миллионов рублей. Налоговых преимуществ у физлица нет, поэтому считаем только прямые расходы.
При автолизинге ставка удорожания выше, зато лизинговая компания получила скидку от производителя и включила в платеж КАСКО. При кредите ставка ниже, но скидки нет, а КАСКО оформляете и оплачиваете сами. Если скидка от производителя и экономия на страховке перекрывают разницу в ставках, лизинг выгоднее. Если нет — кредит дешевле.
Ключевой момент расчетов — учитывать все факторы, а не только проценты. Запросите детальный расчет у нескольких лизинговых компаний и банков. Сравните итоговую стоимость, включая все платежи, страховку, налоги, первоначальный взнос. Только комплексный анализ покажет истинную выгоду каждого варианта.
Автомобили — самая популярная категория имущества, приобретаемого через лизинг или кредит. Здесь есть своя специфика, которую важно учитывать. Производители автомобилей активно работают с лизинговыми компаниями, предлагая специальные условия. Банки, в свою очередь, разработали множество автокредитных программ. Разберемся, в каких случаях выгоднее автолизинг, а когда стоит выбрать автокредит, и как не ошибиться с выбором.
Для бизнеса на общей системе налогообложения автолизинг почти всегда выгоднее автокредита. Налоговая экономия, скидки от производителей, включенные услуги в сумме перевешивают более высокую ставку удорожания. Чем дороже автомобиль, тем больше абсолютная экономия. Если компания покупает несколько автомобилей или регулярно обновляет парк, лизинг становится оптимальным решением.
Изображение подготовлено с помощью нейросетевых технологий
Для индивидуальных предпринимателей на упрощенной системе и физических лиц ситуация иная. Налоговые преимущества лизинга недоступны, остается только сравнение прямых затрат. Если лизинговая компания предоставляет существенную скидку от производителя и включенные услуги компенсируют разницу в ставках — лизинг выгоден. Если скидки нет или она небольшая — автокредит с более низкой ставкой окажется дешевле.
Итоговая рекомендация простая. Компаниям на ОСН стоит выбирать автолизинг. Физическим лицам, ИП на УСН и компаниям на упрощенке — запрашивать расчеты и по лизингу, и по кредиту, сравнивать полную стоимость и выбирать то, что дешевле. Важно учитывать не только цифры, но и удобство — готовы ли вы сами заниматься оформлением или предпочитаете решение под ключ.
Мы разобрали ключевые отличия, конкретные ситуации и примеры расчетов. Теперь систематизируем всю информацию и рассмотрим преимущества и недостатки каждого варианта финансирования. Это поможет увидеть полную картину и принять взвешенное решение. В завершение раздела вы получите практический чек-лист — список вопросов, ответы на которые подскажут, какой вариант подходит именно вам.
Одно из главных преимуществ лизинга — значительная налоговая экономия для компаний на общей системе налогообложения. Вычет НДС, отнесение платежей на расходы при расчете налога на прибыль, отсутствие налога на имущество и возможность применения ускоренной амортизации дают реальную финансовую выгоду. Кроме того, требования к заемщику здесь мягче, чем при кредитовании. Не всегда нужен залог, проверка кредитной истории не столь строгая, пакет документов меньше. Это облегчает получение одобрения.
Быстрое оформление становится преимуществом, когда время критично. Заявка рассматривается за несколько дней, имущество передается в пользование оперативно. Скидки от производителей, особенно на автомобили, могут быть весьма существенными и частично компенсируют более высокую ставку удорожания. Дополнительные услуги, включенные в лизинговый платеж — страхование, техническое обслуживание, постановка на учет — экономят ваше время и избавляют от организационных хлопот.
Изображение подготовлено с помощью нейросетевых технологий
Гибкий график платежей позволяет адаптировать лизинг под специфику бизнеса. Можно договориться о сезонных платежах, отсрочке первых выплат, индивидуальном графике. Ускоренная амортизация после выкупа имущества дает дополнительные налоговые льготы в будущем. Лизинг не замораживает оборотный капитал — вы распределяете платежи во времени и сохраняете ликвидность бизнеса.
Возможность обновления оборудования без необходимости продавать старое подходит компаниям, которым важно работать на современной технике. По окончании срока можно не выкупать имущество, а взять в лизинг новое. Наконец, лизинг дает доступ к финансированию стартапам и молодым компаниям, которым банки отказывают в кредите из-за отсутствия длительной финансовой истории.
Главный недостаток лизинга — имущество не ваше до момента выкупа. Вы не можете свободно распоряжаться им, продать без согласия лизингодателя, использовать в качестве залога для других сделок. Процентная ставка удорожания обычно выше, чем при кредитовании, что увеличивает общую стоимость финансирования, если не учитывать налоговую экономию.
Ограниченное применение — еще один минус. Взять в лизинг можно только конкретное имущество: транспорт, оборудование, недвижимость. Получить деньги на другие бизнес-задачи невозможно. Риск потери имущества при просрочках выше, чем при кредите. Лизинговая компания может расторгнуть договор и изъять имущество быстрее, чем банк обратит взыскание на залог.
Короткий срок лизинга по сравнению с кредитом приводит к более высоким ежемесячным платежам, что создает большую нагрузку на текущий бюджет. Сложнее юридически — в лизинговой сделке участвуют три стороны, договор содержит больше нюансов, которые нужно понимать и контролировать. Первоначальный взнос обязателен почти всегда, что требует наличия свободных средств на старте.
Зависимость от лизингодателя проявляется в том, что условия пользования имуществом, возможность модернизации, досрочного выкупа определяются договором и волей лизинговой компании. Наконец, налоговые преимущества работают не для всех — только для организаций на ОСН. Для ИП на УСН и физических лиц эти льготы недоступны, и лизинг становится просто дорогим финансированием без дополнительных выгод.
Имущество сразу становится вашим — главное преимущество кредита. Вы полноценный собственник с первого дня, можете распоряжаться покупкой по своему усмотрению в рамках условий залога. Процентная ставка ниже, чем при лизинге, что при прочих равных условиях дает меньшую переплату за пользование заемными средствами.
Универсальность использования средств позволяет направить деньги не только на покупку конкретного имущества, но и на сопутствующие расходы, если оформляете нецелевой кредит. Длительный срок финансирования снижает ежемесячную нагрузку на бюджет, делая платежи более комфортными. Возможность реструктуризации при временных финансовых затруднениях выше — банки более лояльны к изменению графика платежей и предоставлению отсрочек.
Понятная схема взаимодействия — банк выдал деньги, вы возвращаете с процентами — проще для понимания, чем трехсторонняя лизинговая сделка. Досрочное погашение без штрафов или с минимальными ограничениями позволяет сэкономить на процентах при появлении свободных средств. Доступность для физических лиц делает кредит универсальным инструментом, подходящим не только для бизнеса.
Множество программ кредитования от разных банков создает конкуренцию, которая работает в пользу заемщиков. Можно выбрать оптимальные условия, сравнив предложения нескольких кредиторов.
Жесткие требования к заемщику становятся первым препятствием. Банки тщательно проверяют финансовое состояние, кредитную историю, требуют полный пакет документов. Рассмотрение заявки занимает больше времени — от нескольких дней до нескольких недель, что неудобно при срочной потребности в имуществе.
Минимальная налоговая экономия ограничивается возможностью отнести на расходы только проценты по кредиту. Это несравнимо с налоговыми преимуществами лизинга для компаний на ОСН. Часто требуется залог или поручительство, что создает дополнительные риски — в случае неплатежеспособности можете потерять заложенное имущество.
Банк может отказать в кредите даже при полном пакете документов, если посчитает риски неприемлемыми. Для стартапов и молодых компаний получить одобрение особенно сложно. Все дополнительные расходы — страхование, техническое обслуживание, оформление документов — ложатся на вас. Это увеличивает общую стоимость сделки и требует вашего времени.
Испорченная кредитная история при просрочках платежей затруднит получение займов в будущем. Информация о просрочках хранится годами и влияет на решения всех кредиторов. Налог на имущество организаций нужно платить с первого дня владения, поскольку имущество стоит на вашем балансе. Первоначальный взнос часто требуется и может быть весьма значительным, особенно по автокредитам.
Лизинг и кредит — два принципиально разных инструмента финансирования с собственной логикой, преимуществами и ограничениями. Универсального ответа на вопрос "что лучше" не существует. Выбор зависит от множества факторов: вашего статуса и системы налогообложения, финансового состояния и кредитной истории, срочности получения имущества, готовности заниматься организационными вопросами.
Основное отличие — в праве собственности на имущество. При лизинге имущество принадлежит лизинговой компании до момента выкупа, вы его арендуете. При кредите вы сразу становитесь собственником, хотя имущество может быть в залоге у банка. Также различаются налоговые преимущества, требования к заемщику и условия финансирования.
Для компаний на общей системе налогообложения лизинг обычно выгоднее благодаря налоговой экономии на НДС, налоге на прибыль и налоге на имущество. Для бизнеса на упрощенной системе налогообложения кредит часто оказывается дешевле из-за более низкой процентной ставки. Нужно считать конкретно вашу ситуацию.
Возможность досрочного выкупа зависит от условий договора лизинга. Некоторые лизинговые компании предусматривают такую опцию, другие устанавливают ограничения или штрафы. Этот момент нужно обсуждать и прописывать в договоре до его подписания. Кредит в этом плане обычно более гибкий — банки не могут препятствовать досрочному погашению.
Лизинг обычно получить проще. Лизинговые компании предъявляют более мягкие требования к документам и кредитной истории, не всегда требуют залог, быстрее рассматривают заявки. Банки проверяют заемщиков строже, требуют полный пакет документов, часто нужен залог или поручительство. Для стартапов и компаний с проблемной кредитной историей лизинг доступнее.
Для компаний на общей системе налогообложения лизинг дает экономию на трех видах налогов: НДС принимается к вычету из лизинговых платежей, платежи полностью относятся на расходы при расчете налога на прибыль, не нужно платить налог на имущество пока оно на балансе лизинговой компании. Также доступна ускоренная амортизация после выкупа. Для ИП на УСН и физлиц эти преимущества недоступны.
Материал создан в соответствии с редакционной политикой блога компании «ФЦБ».
